近日，德和科技集團(tuán)股份有限公司（以下簡稱“德和科技”）披露了招股書，公司深市主板IPO已被平移至深交所受理。德和科技計(jì)劃募資5.68億元，將分別用于年產(chǎn)15000噸聚氨酯深冷復(fù)合材料生產(chǎn)基地及研發(fā)基地建設(shè)項(xiàng)目以及補(bǔ)充流動(dòng)資金。

　　實(shí)控人或存喪失控制權(quán)風(fēng)險(xiǎn)，遭舉報(bào)專精特新“小巨人”榮譽(yù)被取消

　　目前，德和科技的實(shí)際控制人為管金國、陳明德和陳靜，即三人為公司的共同實(shí)際控制人。為保證公司的長期持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展，管金國、錢清清、陳明德和陳靜四人已簽署了《一致行動(dòng)人協(xié)議》，約定四人就公司的經(jīng)營管理和決策事項(xiàng)保持一致行動(dòng)。管金國、陳明德和陳靜直接或間接控制及通過一致行動(dòng)安排合計(jì)控制了德和科技39.63％的表決權(quán)。

　　不過本次發(fā)行后，上述一致行動(dòng)人合計(jì)控制了公司29.72％的表決權(quán)，公司的控制權(quán)可能存在被第三方收購繼而控制德和科技的情況，實(shí)際控制人可能存在喪失控制權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)。

　　除了上述風(fēng)險(xiǎn)外，德和科技在IPO闖關(guān)之際還出現(xiàn)了信譽(yù)危機(jī)，公司遭到了群眾舉報(bào)，其專精特新“小巨人”榮譽(yù)因此被工信部取消。

　　此前，德和科技經(jīng)申請(qǐng)被國家工業(yè)和信息化部（以下簡稱“工信部”）認(rèn)定為第二批專精特新“小巨人”和第一批重點(diǎn)“小巨人”企業(yè)。不過近期因群眾舉報(bào)，工信部出于審慎角度取消公司專精特新“小巨人”企業(yè)榮譽(yù)（并導(dǎo)致第一批重點(diǎn)“小巨人”企業(yè)榮譽(yù)被取消），仍保留公司子公司江蘇德和第三批專精特新“小巨人”榮譽(yù)。

　　根據(jù)2016年工信部正式發(fā)布的《促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展規(guī)劃（2016-2020年）》，提出“專精特新中小企業(yè)培育工程，鼓勵(lì)專業(yè)化發(fā)展、鼓勵(lì)精細(xì)化發(fā)展、支持特色化發(fā)展、支持新穎化發(fā)展”。專精特新定義為“專業(yè)化、精細(xì)化、特色化、新穎化”。

　　不過，根據(jù)去年工信部印發(fā)的《優(yōu)質(zhì)中小企業(yè)梯度培育管理暫行辦法》，如發(fā)生重大安全（含網(wǎng)絡(luò)安全、數(shù)據(jù)安全）、質(zhì)量、環(huán)境污染等事故，或嚴(yán)重失信、偷漏稅等違法違規(guī)行為，或被發(fā)現(xiàn)存在數(shù)據(jù)造假等情形，直接取消公告或認(rèn)定，且至少三年內(nèi)不得再次申報(bào)。

　　對(duì)于公司被舉報(bào)的具體情況，貓妹發(fā)函至德和科技，但截至發(fā)稿，對(duì)方并未回復(fù)。

　　德和科技在招股書中坦言，公司申請(qǐng)文件真實(shí)準(zhǔn)確，不存在數(shù)據(jù)造假故意騙取國家資金的情況。并且該稱號(hào)的取消屬于企業(yè)榮譽(yù)的取消，不屬于行政處罰。主管部門不會(huì)就前述事項(xiàng)對(duì)德和科技進(jìn)行處罰。但與專精特新“小巨人”及重點(diǎn)“小巨人”相關(guān)的政府補(bǔ)貼存在被追回的風(fēng)險(xiǎn)。

　　需要指出的是，德和科技及子公司在報(bào)告期內(nèi)共取得287萬元專精特新“小巨人”補(bǔ)助，若考慮報(bào)告期后取得的244萬元，合計(jì)取得補(bǔ)助531萬元，扣除掉未被取消認(rèn)定的江蘇德和獲得的50萬元，合計(jì)涉及到的補(bǔ)助為481萬元，可能被要求收回。

　　若補(bǔ)助被追回業(yè)績或受影響，

　　子公司未落實(shí)節(jié)能審查手續(xù)被停產(chǎn)

　　資料顯示，德和科技是一家專注于高性能絕熱節(jié)能材料研發(fā)、生產(chǎn)、銷售以及安裝服務(wù)的企業(yè)，為國內(nèi)知名的絕熱節(jié)能工程整體解決方案提供商。公司生產(chǎn)的絕熱節(jié)能材料主要包括高性能泡沫玻璃、硬質(zhì)聚氨酯泡沫及配套產(chǎn)品，廣泛應(yīng)用于工業(yè)、建筑等領(lǐng)域。

　　2019-2021年及2022年1-6月，德和科技的業(yè)務(wù)規(guī)模取得了較快發(fā)展，公司分別實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入3.06億元、4.9億元、5.73億元、2.57億元，2020年、2021年分別同比增長了60.16％、17.02％；實(shí)現(xiàn)歸屬母凈利潤分別為1911.73萬元、6848.97萬元、8445.62萬元、2574.47萬元，2020年、2021年分別同比增長了258.26％、23.31％。

　　需要指出的是，2020年12月，德和科技被工信部選定為第二批專精特新“小巨人”企業(yè)，并于2021年評(píng)為建議支持的國家級(jí)專精特新“小巨人”企業(yè)，系泡沫玻璃細(xì)分領(lǐng)域的首批國家級(jí)專精特新“小巨人”企業(yè)。而這或許也是2020年公司業(yè)績突飛猛進(jìn)的原因之一。此外，從2020年開始德和科技還連年現(xiàn)金分紅，累計(jì)分紅5926.2萬元。

　　對(duì)于在被取消認(rèn)定后公司業(yè)績是否會(huì)受影響？德和科技在招股書中稱，公司獲取客戶以及未來取得訂單不以是否專精特新“小巨人”為前提，且主要生產(chǎn)子公司江蘇德和第三批專精特新“小巨人”仍保留，后續(xù)不影響公司持續(xù)經(jīng)營能力。即便德和科技如此“信誓旦旦”，但公司的形象和信譽(yù)也因此事可能受到負(fù)面影響。

　　無獨(dú)有偶，德和科技還存在公司子公司南通嘉海停產(chǎn)對(duì)未來持續(xù)經(jīng)營的風(fēng)險(xiǎn)。

　　德和科技子公司南通嘉海“年產(chǎn)8萬立方泡沫玻璃新型節(jié)能建材項(xiàng)目”在未落實(shí)節(jié)能審查手續(xù)的情況下開工建設(shè)并投產(chǎn)。2021年12月2日，海安發(fā)改委要求南通嘉海立即停止生產(chǎn)，直至獲批節(jié)能審查手續(xù)并通過節(jié)能驗(yàn)收后方可復(fù)工。

　　目前，南通嘉海正在辦理節(jié)能審查手續(xù)，節(jié)能審查報(bào)告已提交審查，暫未取得節(jié)能審查意見，該項(xiàng)目未來取得節(jié)能審查意見及驗(yàn)收存在不確定性。

　　此外，報(bào)告期內(nèi)德和科技還出現(xiàn)了因安全事故被處罰的情形。2020年12月10日，濱江開發(fā)區(qū)南京濱江LNG儲(chǔ)備（一期）工程項(xiàng)目施工現(xiàn)場(chǎng)發(fā)生一起重傷害事故，造成一人死亡，直接經(jīng)濟(jì)損失約98.28萬元。

　　2021年3月15日，南京市江寧區(qū)應(yīng)急管理局下發(fā)行政處罰決定書，在此次事故中，德和科技無專職安全管理人員對(duì)安全生產(chǎn)進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)督檢查，未能及時(shí)制止作業(yè)人員的違章操作行 為，未按規(guī)定落實(shí)安全生產(chǎn)教育和培訓(xùn)，未按規(guī)定書面告知現(xiàn)場(chǎng)作業(yè)人員違章操作的危害，對(duì)德和科技處以罰款23萬元的行政處罰。